Koje su ograničenja analize odnosa?

Prednosti i nedostaci analize omjera za poslovanje

Analiza financijskih omjera je jedna od najpopularnijih tehnika financijske analize za poduzeća i posebno male tvrtke. Analiza omjera pruža vlasnicima tvrtki informacije o trendovima u vlastitoj tvrtki, često se nazivaju analiza trendova ili vremenske serije i trendovi unutar njihove industrije, nazvanih industrija ili analiza poprečnog presjeka.

Analiza financijskih omjera je beskorisna bez usporedbe. U izradi analize industrije, većina tvrtki koristi benchmark tvrtke. Benchmark tvrtke su one koje se smatraju najtočnijima i najvažnijima i one koje se koriste za usporedbu s prosječnim omjerima industrije . Poduzeća čak uspoređuju različite podjele svoje tvrtke u odnosu na istu podjelu drugih benchmark tvrtki.

Postoje i druge tehnike financijske analize kako bi se utvrdilo financijsko zdravlje svoje tvrtke, osim analize omjera, uz jedan primjer da je riječ o zajedničkoj veličini financijskih izvješća. Ove tehnike popunjavaju praznine koje su ostavljene ograničenjima analize odnosa diskutirane u nastavku.

  • 01 - Usporedni pokazatelji lidera industrije, a ne prosjeci industrije

    To može biti suprotno svemu što ste ikada naučili. Ali, razmislite o tome. Želite li visoke performanse za svoju tvrtku? Ili želite prosječnu izvedbu? Mislim da svi vlasnici tvrtki znaju odgovor na to. Svi svi želimo visoke performanse. Stoga usporedite financijske pokazatelje svoje tvrtke s onima visokih performansi tvrtki u vašoj industriji i snimit ćete za viši cilj.

    Što se tiče ograničenja analize omjera, jedino ograničenje je ako koristite prosječne omjere umjesto omjera visokih performansi tvrtki u vašoj industriji.

    Dva izvora industrijskih prosječnih podataka, kao i podaci o financijskim izvješćima koje možete besplatno koristiti, su BizStats i BizMiner. Koristite ih kako biste bolje radili analizu omjera.

  • 02 - Bilance stanja tvrtki iskrivljene su inflacijom

    Ikada se pitate zašto uvijek čujete da bilance samo prikazuju povijesne podatke? To je razlog zašto. Bilanca je izjava financijskog stanja tvrtke u određeno vrijeme. Dakle, gledajući unatrag na bilancu, vidite povijesne podatke. Došlo je do inflacije otkako su prikupljeni podaci, a brojke mogu biti iskrivljene.

    Prijavljene vrijednosti na bilanci često se razlikuju od "stvarnih" vrijednosti. Inflacija utječe na vrijednosti zaliha i amortizaciju; utjecati na dobit. Ako pokušate usporediti bilance podataka s dva različita vremenska razdoblja, a inflacija je imala ulogu, može doći do izobličenja vaših omjera.

  • 03 - Analiza odnosa samo vam daje brojeve, a ne čimbenike uzročnika.

    Možete izračunati sve omjere koje možete pronaći od sada do sudnjeg dana sudnjeg dana. Ako ne pokušavate pronaći uzrok brojeva koje ste došli, igrate beskorisnu igru. Omjeri su beznačajni bez usporedbe s trendnim podacima ili industrijskim podacima . Navodi su također besmisleni ako ne uzmete u obzir ograničenja navedena u ovom članku.
  • 04 - Različite podjele trebaju usporedbu s različitim industrijskim prosjekom

    Vrlo velike tvrtke mogu se sastojati od različitih odjela koje proizvode različite proizvode ili nude različite usluge. Kako bi analiza omjera značila nešto, različiti prosječni indeksi trebaju se koristiti za svaku različitu podjelu. Analiza omjera, korištena na ovaj način, zasigurno će biti točnija nego ako ste pokušali napraviti analizu omjera za ovu vrstu velike tvrtke.
  • 05 - Tvrtke odabiru različite računovodstvene prakse

    Različite tvrtke mogu koristiti različite metode za procjenu njihovog inventara. Ako se uspoređuju tvrtke koje koriste različite metode vrednovanja inventara , usporedbe neće biti točne. Drugi problem je amortizacija. Različite tvrtke koriste različite metode amortizacije. Korištenje različitih metoda amortizacije utječe na financijska izvješća poduzeća drugačije i neće dovesti do valjane usporedbe.
  • 06 - Tvrtke mogu koristiti pribor za prozore kako bi manipulirali financijskim izvještajima

    Analiza odnosa temelji se isključivo na podacima iz financijskih izvještaja poslovnih subjekata. Ako financijski izvještaji za tvrtku nisu baš onakvi kakvi bi trebali biti, a tvrtka bi htjela da se bolje prikazuju brojevi u godišnjem izvješću, tvrtka može koristiti izradu prozora kako bi manipulirala podacima u financijskim izvješćima. Imajte na umu - to je u potpunosti protiv koncepta financijske i poslovne etike i leti u lice korporativnog upravljanja .

    Što je točno preljev prozora? Tvrtka će izvršiti neku vrstu transakcije na kraju svoje fiskalne godine koja će utjecati na financijska izvješća i učiniti ih izgledati bolje, ali se onda brinuti čim započne nova fiskalna godina . To je najjednostavniji oblik oblaganja.

    Možete vidjeti da ako analiza omjera se koristi sa znanjem i inteligencijom, a ne mehanički i bez razmišljanja (kao što je samo pokretanje brojeva), to može biti vrlo vrijedan alat za financijsku analizu vlasnika tvrtke. Njegova ograničenja moraju se imati na umu, ali bi trebali biti više ili manje intuitivno pametnom vlasniku tvrtke.